Libro comprado tiene paginas subrayadas en lápiz.

La obra está estructurada en dos partes: una primera parte dedicada a los mercados de futuros y swaps, y una segunda que estudia los mercados de opciones.
Pone especial interés en la utilización de árboles binomiales para la valoración de opciones, mostrando cómo se pueden analizar los de uno y los de dos períodos empleando argumentos de valoración sin arbitraje y de naturalidad al riego.
En esta nueva edición, la primera en español, se explican los métodos de arbitraje con gran sencillez, y se ha incorporado un capítulo completo dedicado a las opciones sobre contratos de futuros.

Funcionamiento de los mercados de futuros y a plazo (forward).

Determinación de precios a plazo y precios de futuros.

Estrategias de cobertura con contratos de futuros.

Contratos de futuros sobre tipos de interés.

Permutas financieras (swaps).

Funcionamiento de los mercados de opciones.

Propiedades básicas de las opciones sobre acciones.

Estrategias especulativas utilizando opciones.

Introducción a los árboles binomiales.

Valoración de las opciones sobre acciones por el método Black-Scholes.

Opciones sobre índices bursátiles y divisas.

Opciones sobre contratos a futuros.

Cobertura con opciones y creación sintética de opciones.

Valoración numérica de opciones utilizando árboles binomiales.

Sesgos en el Modelo Black-Scholes.

Opciones sobre tipos de interés.

Respuestas a las preguntas de los test.